【科技资讯】投资大佬Gavin Baker最新观点：台积电”卡脖子”帮市场避免了AI泡沫，太空数据中心两年内见分晓，“现在100%该卖内存股”

📝 核心摘要

虎嗅APP虎嗅APP公众号矩阵公众号矩阵虎嗅APP那个NG商业弧光妙投APP虎嗅智库服务社群矩阵社群矩阵AI硬件社群AI原生社群智库AI创新落地交流群出海潜望镜俱乐部妙投行研投资交流群早点生活交流群虎嗅F&M创新节交流群我要投稿我要投稿热搜词梁文锋deepseekAI文章作者相关度最新2026-05-25 18:39投资大佬Gavin Baker最新观点：台积电”卡脖子”帮市场避免了AI泡沫，太空数据中心两年内见分晓，“现在100%该卖内存股”财富情报局关注本文来自微信公众号： 财富情报局 ，作者：高品质财经信息，原文标题：《投资大佬Gavin Baker最新观点：台积电”卡脖子”帮市场避免了AI泡沫，太空数据中心两年内见分晓，“现在100%该卖内存股”！》近期，科技投资大佬Gavin Baker密集发声。他曾在富达管理超170亿美元资产，是半导体领域的资深投资人，如今在波士顿运营对冲基金Atreides Management。在2026年索恩（Sohn）投资大会以及最近他参与录制的《All-In Podcast》节目等多个场合，Baker抛出了一系列挑战市场共识的判断。台积电每季只扩产5%，反成AI避雷针这是Baker反复强调的核心判断。他认为，台积电的管理层是一群七十多岁的老人，经历过台湾半导体从追赶到超越英特尔的全过程，深知泡沫破裂的代价。所以无论英伟达CEO黄仁勋怎么催促，他们就是不肯快速扩产。在2026年索恩投资大会上，Baker说：“黄仁勋每三个月去一次台积电，他们大概扩产5%。黄仁勋想让他们产能翻倍或者翻三倍。如果真能翻倍，英伟达明年大概能卖出1.5万亿美元甚至2万亿美元的芯片——我是认真的。”但Baker认为，台积电的保守恰恰是好事。历史上每一次重大新技术——铁路、运河、PC、互联网——无一例外都会出现泡沫。这次之所以可能不同，是因为现实世界中存在两个硬约束：电力和晶圆短缺。台积电的“倔老头们”用物理上的供给瓶颈，客观上帮所有人避免了AI泡沫。亚马逊Trainium被低估，太空数据中心两年内见分晓当被问到英伟达的竞争对手中——谷歌TPU、亚马逊Trainium、英特尔Gaudi——哪个最被市场低估时，Baker毫不犹豫地回答：“Trainium，毫无疑问。”他给出了技术层面的理由。现在最前沿的AI模型都采用所谓的“混合专家模型”（MoE）架构…

🔗 阅读原文

👉 投资大佬Gavin Baker最新观点：台积电”卡脖子”帮市场避免了AI泡沫，太空数据中心两年内见分晓，“现在100%该卖内存股”

🏷️ 标签：数据要素

本文由科普头条 AI 自动采集发布，内容仅代表作者观点